บางจังหวะ Take Profit ดีกว่า Take Screenshot เมื่อตลาดคริปโตฯ ผันผวนทุกวัน ดร.เอ็ม แนะนำฟังข่าวยังไงให้ไม่ประสาทกิน

ถ้าคุณเป็นนักลงทุนคริปโตฯ สิ่งที่ต้องเจอแทบทุกวันคือในช่วงนี้คือ ข่าวราคาที่เหวี่ยงแรง และ เรื่องเล่าลือที่ถาโถมเข้ามาไม่หยุด ตั้งแต่บทวิเคราะห์เชิงลึก ข่าวลือในกลุ่มเทรดเดอร์ ไปจนถึงโพสต์ปั่นราคาบนโซเชียลมีเดีย จนบางครั้งเราเองก็เริ่มสงสัยว่า “ตกลงอะไรคือเรื่องจริง? แล้วเราต้องรีแอคยังไง”

ยิ่งตลาดร่วง ข่าวร้ายยิ่งมาเร็ว ทั้ง “รัฐบาลจะเข้ามาควบคุม!” “วาฬกำลังทุบราคา!” หรือ “รอบนี้อาจเป็นขาลงยาว!” ในขณะเดียวกัน ก็มีเสียงเชียร์ให้ “ซื้อเพิ่มตอนนี้!” หรือ “นี่คือโอกาสทองของนักลงทุน!” แล้วเราจะรู้ได้ยังไงว่า อะไรคือสัญญาณที่ควรสนใจ (Signal) และ อะไรเป็นแค่เสียงรบกวน (Noise) ที่อาจทำให้เราตัดสินใจผิดพลาด

เพื่อช่วยให้คุณรับมือกับความผันผวนของตลาดคริปโตฯ ได้อย่างมีสติ บทความนี้จะพาคุณไปฟังมุมมองจาก ดร.เอ็ม อุดมศักดิ์ แห่งเพจติดเล่าเรื่องลงทุน (FB: @udomsak.em) นักลงทุนที่อยู่กับตลาดการคริปโตฯ มาอย่างยาวนาน พร้อมคำแนะนำเกี่ยวกับ การแยกแยะข่าวสาร เทคนิควิเคราะห์ตลาด และวิธีรับมือกับอารมณ์ความรู้สึกในช่วงที่ตลาดเดือด

มาดูกันว่าคุณเอ็มมีแนวคิดและเทคนิคอะไรที่สามารถช่วยให้เราตัดสินใจลงทุนได้อย่างมีเหตุผลมากขึ้น!

มีวิธีแยกแยะระหว่าง Noise (ข่าวลือ) กับ Signal (ข้อมูลสำคัญที่มีผลต่อพื้นฐาน) ?

ดร.เอ็ม แนะนำว่าหากข่าวมาจาก Social Media โดยไม่มีแหล่งที่มาแน่ชัด ให้จัดเป็น Noise ได้เลย ตัวอย่างเช่น ข่าวลือที่บอกว่า “XRP จะมาเป็นคลังสำรองเชิงกลยุทธ์แทน Bitcoin” หรือ “ปธน.ประกาศไม่เอา Bitcoin แล้ว จะใช้เหรียญที่ผลิตในสหรัฐฯ เท่านั้น” ข่าวประเภทนี้หากไม่มีแหล่งที่มาจาก แหล่งข่าวที่เป็นทางการ ก็ควรสงสัยไว้ก่อนว่าเป็นข่าวลือ

ในกรณีที่ข่าวมาจากแหล่งที่น่าเชื่อถือ เราควรพิจารณาถึง ความน่าไว้วางใจของแหล่งข่าว หากเป็นประเด็นสำคัญ ควรติดตามข่าวเพิ่มเติมในระยะหนึ่ง เพราะบางครั้งข่าวลือจากแหล่งที่เชื่อถือได้ อาจเป็นการคาดการณ์ล่วงหน้าที่มีโอกาสเป็นจริง

มีตัวชี้วัดทางเทคนิคหรือพื้นฐานอะไรบ้างที่ควรติดตามเมื่อ BTC อยู่ในช่วงขาลง ?

อันดับแรก ดร. เอ็มบอกว่า ต้องไปดูว่าข่าวไหนส่งผลกระทบ (Impact) ต่อตลาด - ผู้เล่นตลาดเป็นใคร เพราะว่าถ้า BTC หรือ ETF ลง ก็แปลว่ามีคนขายนั่นแหละ เราก็ต้องมาดูว่าสถานการณ์ว่า

1. ข่าวไหนส่งผลกระทบต่อตลาดจริงๆ

2. ผลกระทบต่อตลาดที่ว่ากระทบผู้ลงทุนกลุ่มไหน

ดร.เอ็มให้มุมมองว่า ตอนนี้ตลาดคริปโตฯ ปัจจุบันมีนักลงทุนหลักอยู่ 3 กลุ่ม

- กลุ่มสถาบัน เช่น BlackRock ที่ถือ BTC จำนวนมาก
- นักลงทุนรายย่อย
- นักลงทุนรายใหญ่เดิม ที่อยู่ในคริปโตฯ มาตั้งแต่แรก

3. จับตาปัจจัยมหภาค (Macro) ที่กระทบตลาดหุ้น

ดร. เอ็ม ตั้งข้อสังเกตว่า เมื่อเดือนที่แล้วมีข่าวเรื่อง Job Opening ที่ดีเกินคาด วันนั้นในวันเดียว Bitcoin ร่วง 10% แต่วันนั้น Alt Coin ไม่ได้ร่วงหนักขนาดนี้ แล้ว 2 วันก็ฟื้นกลับเข้ามา เหตุผลที่ราคาลงตอนนั้นก็คือถ้า Job Opening มันสูงดอกเบี้ยก็จะไม่ลดแล้ว ซึ่งข่าวนี้กระทบกับผู้เล่นสถาบัน

เช่นเดียวกับ กรณีข่าว Consumer price index (CPI : ดัชนีราคาผู้บริโภค) ดีเกินคาด ตลาดหุ้นก็บวก BTC ก็บวก ตรงนี้เป็นสัญญาณสำคัญที่บอกเลยว่าปัจจัยภาพรวมเศรษฐกิจที่เคยกระทบตลาดหุ้น ไม่กระทบกับคริปโตฯ วันนี้มันกระทบแล้วอย่างเห็นได้ชัด

พอรู้แบบนี้แล้ว ดร.เอ็มเล่าว่า การลงของ BTC และ Alt Coin (Alternative Coin หรือ เหรียญทางเลือก) หลังมีข่าวเรื่อง Trade War ก็จะไม่ใช่เรื่องที่น่าตกใจ เพราะอธิบายแบบ Logical ได้ว่า

เมื่อทรัมป์ประกาศจะขึ้นภาษีเม็กซิโกและแคนาดา ตอนนั้นนักวิเคราะห์มองว่าแคนาดาและเม็กซิโกจะยอมและเข้าตั้งโต๊ะเจรจา แต่สรุปแคนาดาจะตอบโต้ก็เลยกลายเป็นภาพที่ทุกคนมองเหมือนกันว่า นี่คือช่วงแรกที่ต่างคนต่างจะเอาคืน เพื่อไม่ให้เป็นการยอมแพ้แต่แรกและถูกสหรัฐฯ กดขี่ไปเรื่อยๆ ดังนั้น ถ้าต่างคนต่างจะเอาคืนกันจนถึงจุดหนึ่งที่ทั้งคู่รู้สึกว่ามันเจ็บทั้งคู่ สุดท้ายก็จะตั้งโต๊ะเจรจาและหวังว่าทุกอย่างจะกลับสู่สถานการณ์ปกติ

ถ้าเป็นข่าวแบบที่ยกตัวอย่างไปข้างต้น ข่าวแบบนี้มันจะเกิด Impact แน่ๆ เพราะถ้าส่งออกนำเข้าแพง เงินเฟ้อก็จะพุ่งเพราะข้าวของแพง และดอกเบี้ยก็จะลดไม่ได้อีก เศรษฐกิจก็อาจจะแย่ลงไปอีก

ข่าวแบบนี้มันกระทบนักลงทุน Tranditional เพราะ พวกนักลงทุนในโลกเดิมก็จะคิดว่าถ้าเศรษฐกิจไม่ดี เราก็ต้องทำยังไงก็ได้ให้ขายของที่เป็นกลุ่มสินทรัพย์เสี่ยงออกไปเพื่อลดความเสี่ยงของตัวเองลง หรือที่เรียกว่า Risk off เพราะตามมุมของนักลงทุนสถาบันเขาก็จะมองว่าคริปโตฯ เป็นสินทรัพย์เสี่ยงมากๆ

เทคนิคส่วนตัวในการรับมือกับข่าวลือหรือข้อมูลที่อาจทำให้เกิด FOMO / FUD (Fear, Uncertainty, and Doubt)

การกลัวพลาดหรือตื่นตระหนกย่อม เป็นสิ่งที่นักลงทุนทุกคนต้องเผชิญ แต่ ดร.เอ็ม แนะนำว่า ถ้าข่าวไหนอธิบายไม่ได้ว่าข่าวนั้นจะนำไปสู่ผลกระทบทางราคายังไง ให้ถือว่าเป็น Noise

หากต้องการรู้ว่าข่าวไหนมีผลกระทบจริง ให้พยายามอธิบายกลไกที่ส่งผลต่อราคา เช่น ข่าวเรื่อง ภาษีศุลกากร (Tariffs) ที่รุนแรงจะทำให้ตลาดร่วง เพราะกระทบต่อเงินเฟ้อและอัตราดอกเบี้ย

ในยุคนี้ถ้าเราจะได้เห็นตลาดดิ่งลง มันจะไม่ได้ดิ่งแค่ตลาดคริปโตฯ แต่ตลาดหุ้นก็จะดิ่งด้วย เพราะว่าตอนนี้สัดส่วนจำนวนมากในตลาดคริปโตฯ คือคนกลุ่มเดียวกับที่อยู่ในตลาดหุ้นแล้ว ฉะนั้นเวลาเขาจะดึง liquitly เขาก็จะดึงจากทุกตลาดพร้อมกันแล้วตลาดคริปโตฯ​ เป็นตลาดที่ผันผวนนึกภาพว่าเรามีพอร์ตหุ้นกับพอร์ตคริปโตฯ แล้ววันหนึ่งเราตื่นมาคริปโตฯ ลดไป 40 - 50% เราก็ต้องลด Pricing (การตั้งราคา) มันเป็นการตัดสินใจที่ Logical และเราต้องรอดูต่อว่าข่าวจะเป็นยังไงต่อ

เทคนิคในการรับมือข่าวลือ ดร.เอ็ม ขมวดให้เลยว่า “ถ้าอยากรู้ว่าข่าวจริงไหม เราต้องพยายามอธิบายให้ได้ว่าจากข่าวนี้ไปสู่ราคา มันเกิดอะไรขึ้นบ้าง 1- 2 - 3 หรืออ่านวิเคราะห์เอาก็ได้ เราต้องตอบให้ได้ว่าข่าวนี้กระทบกับราคายังไง ถ้าเราตอบไม่ได้แปลว่ามันเป็น Noise ละ”

อยากฝากอะไรให้กับนักลงทุนหน้าใหม่ที่กำลังเข้ามาในตลาดคริปโตฯ แล้วเจอความผันผวนไหม?

คริปโตฯ เป็นตลาดที่มีความผันผวนสูง ถ้าเกิดว่ามันขึ้นก็แนะนำให้ Take Profit ดีกว่า Take Screenshot เพราะว่า Take Screenshot มันก็ไม่ได้เงินออกมาครับ (หัวเราะ)

ดร. เอ็มเล่าว่า พอร์ตของตัวเขาเองบางทีก็ลงไปถึง 60% ในตลาดคริปโตฯ ราคามันมีความผันผวนขนาดนั้น ทำให้กลยุทธ์เดียวในช่วงตลาดขึ้น คือ “ลงซื้อ ขึ้นขาย” แต่ถ้ามันเป็นขาลงจริงๆ แล้ว เราก็อยู่เฉยๆ ไม่ต้องทำอะไรกับมัน

ทั้งทีก็ขึ้นอยู่กับมุมมองด้วยว่าเรามองถูกมองผิด ถ้าเรามองภาพไกลว่าช่วง 6 เดือน ถึง 1 ปี เป็นช่วงขาขึ้นของตลาดอยู่ก็ดำเนินตามกลยุทธ์ “ลงซื้อ ขึ้นขาย” แล้วทำแบบนี้เพื่อ Take Profit ไปเรื่อยๆ เพราะการ Take Screenshot ไม่ได้ช่วยอะไร

เรียบเรียงโดย กนกจันทร์ เรืองวัฒนานนท์ (Content Creator, aomMONEY)