สวัสดีครับ นักลงทุนทุกท่าน กลับมาพบกับผมอีกครั้ง หมอนัท คลินิกกองทุน คนเดิมครับ วันนี้มีเรื่องที่น่าสนใจที่จะมีผลต่อการเงินของยอดมนุษย์เงินเดือนทั้งหลายโดยตรง มาเล่าสู่กันฟังครับ

เมื่อไม่นานมานี้ทางออมมันนี่ได้ทำโพลสำรวจการลงทุนในกองทุนสำรองเลี้ยงชีพร่วมกับทาง ตลาดหลักทรัพย์แห่งประเทศไทย และจากผลสำรวจมีเรื่องที่น่าสนใจและน่ายินดีมาพูดคุยกันนั่นก็คือ

“คนรุ่นใหม่เริ่มลงทุนในกองทุนสำรองเลี้ยงชีพเร็วขึ้น”

3 สาเหตุที่ทำให้เด็กรุ่นใหม่ใส่ใจ PVD มากขึ้น

เด็กรุ่นใหม่ช่วงอายุ 23-29 ปี (First Jobber) ใส่ใจกองทุนสำรองเลี้ยงชีพ หรือว่า Provident Fund (PVD) มากขึ้น ผมคิดว่ามีความเป็นไปได้อยู่ 3 ประการด้วยเหตุผลดังนี้ครับ

1. บริษัทที่ให้ความสำคัญกับสวัสดิการของพนักงานมากขึ้น

เลยทำให้มีบริษัท ฯ ที่มีกองทุนสำรองเลี้ยงชีพเพิ่มสูงขึ้น ทำให้คนรุ่นใหม่ หรือกลุ่ม First Jobber ที่มีอายุประมาณ 20-24 ปี และ กลุ่มที่เริ่มทำงานมาได้สักพัก ที่มีอายุประมาณ 25-29 ปี เข้าถึงการเก็บเงินในระบบกองทุนสำรองเลี้ยงชีพเพิ่มมากขึ้น ในขณะที่สาเหตุหลักจากผลสำรวจ ที่ทำให้คนส่วนใหญ่ที่ไม่มีกองทุนสำรองเลี้ยงชีพก็เป็นเพราะบริษัทไม่มีให้ครับ ดังนั้นถ้าเป็นไปได้อยากฝากให้หลาย ๆ บริษัทพิจารณาความเป็นไปได้ในการเพิ่มสวัสดิการส่วนนี้เข้าไปได้จะดีมาก ๆ เลยนะคร้าบ

2. การเผยแพร่ความรู้ทางการเงินเริ่มเป็นกระแสที่มีความนิยมมากขึ้น

ทำให้บุคคลทั่วไปเข้าถึงเรื่องการบริหารการเงินได้มากขึ้น ทั้งนี้ก็เพราะว่า คนรุ่นใหม่ และคนที่เริ่มทำงานมาสักพักเริ่มมีแนวคิดที่อยากได้เงินยามเกษียณที่มากขึ้นเพื่อที่จะได้มีคุณภาพชีวิตที่ดีในอนาคต และได้ใช้ชีวิตอย่างที่ต้องการนั่นเองครับ

3. เด็กรุ่นใหม่ ๆ เริ่มสนใจการเก็บออมมากขึ้น

เนื่องจากรู้ว่ากองทุนสำรองเลี้ยงชีพมีความสำคัญในการสร้างความมั่นคงทางการเงินได้  และเป็นส่วนสำคัญที่จะทำให้เรามีเงินล้านได้อย่างไม่ยากเย็นเลยครับ

ถึงตรงนี้น้อง ๆ คนไหนที่อยากจะมีเงินล้านจากกองทุนสำรองเลี้ยงชีพ ก็ตามมาเลยครับ พี่หมอจะอธิบายให้ฟังครับ

ถึงล้านไวได้ด้วยกองทุนสำรองเลี้ยงชีพ

1. การปรับเงินสะสมให้มากขึ้น

โดยทั่วไปหลังจากที่เราได้หักเงินตนเองเข้าไปสะสมเข้ากองทุนสำรองเลี้ยงชีพแล้ว นายจ้างของเราก็จะมีการจ่ายสมทบให้อีก (เหมือนเป็นเงินโบนัสจากการทำงานครับ)

“ลองคิดดูเล่น ๆ ว่า หากเราเงินเดือน 15,000 บาท บริษัทสมทบให้ 10% หรือ 1,500 บาท ถ้าครบปี เราจะได้เงินจากนายจ้างอยู่ที่ 18,000 บาท หรือเหมือนกับว่าได้โบนัสมาแล้ว 1 เดือน” 

คิดดูสิครับ ว่าหากเราเองก็สะสมไว้เท่ากับนายจ้าง รวมกันเป็น 36,000 บาทต่อปี (อันนี้ยังไม่รวมโบนัสปลายปีอีกนะครับ) สะสมไว้ 20 ปี จะเกิดอะไรขึ้น อันนี้ยังไม่รวมกับผลตอบแทนที่ได้ระหว่างปีทางอีกด้วย

ซึ่งถ้าเราอยากให้ได้เงินล้านเข้ามาเร็วมากขึ้นเราก็สามารถปรับสัดส่วนอัตราการสะสมของเราได้ครับ จะได้สูงสุดถึง 15% ของเงินเดือนเลยทีเดียวครับ หากท่านไหนอยากที่จะสะสมในอัตราที่สูงขึ้นก็สามารถทำได้เลยครับ แต่บริษัทที่นายจ้างจะสมทบ 10% ไม่ใช่ทุกบริษัทนะครับ ขึ้นอยู่กับเงื่อนไขของแต่ละบริษัทด้วย

แต่จากผลของโพลสำรวจของผู้ที่ร่วมการลงทุนในกองทุนสำรองเลี้ยงชีพจำนวน 1,210 คนนั้น จะเห็นได้ว่าคนส่วนใหญ่จะเก็บสะสมเงินเข้ากองทุนสำรองเลี้ยงชีพอยู่ที่ประมาณ 3-5% เท่านั้นเอง ซึ่งผมคาดว่าเกิดจากนโยบายของบริษัท ฯ ส่วนใหญ่ที่จำกัดขั้นต่ำในการส่งเงินสมทบเข้ากองทุนอยู่ที่ 3-5% เป็นหลักนั่นเองครับ จึงทำให้พนักงานส่วนใหญ่ไม่ได้สะสมเพิ่มเติมไปมากกว่าที่บริษัท ฯ ได้สมทบให้

และน่าประหลาดใจที่ในปัจจุบันใครหลาย ๆ คนอาจจะยังคงสะสมเงินกองทุนสำรองเลี้ยงชีพที่ไม่สูงมากเท่าไหร่นักเท่าไหร่ ดังนั้นใครที่ทราบแล้วก็อย่าลืมใช้สิทธิ์ที่มีอยู่ เพิ่มเงินตนเองลงในกองทุนสำรองเลี้ยงชีพให้เพิ่มมากขึ้นนะครับ

แต่ถ้าสังเกตดี ๆ จะพบว่า จะมีคนบางกลุ่มที่สะสมแบบเต็มสิทธิ์ คงเป็นเพราะว่าเมื่อทำงานไปสักพักแล้วเริ่มเห็นผลตอบแทนที่ดีขึ้น หรือว่าเงินที่เพิ่มมากขึ้นในกองทุน จึงเราจะเห็นจากโพลได้ว่ามีคนสะสม 15% เต็ม Max มากขึ้นเป็นอันดับที่ 3 รองจาก 3% และ 5% ที่มีสัดส่วนสูงสุดครับ ดังนั้นน้อง ๆ ที่เพิ่งจบใหม่ รู้แบบนี้แล้วก็รีบเพิ่มเงินสะสมกันนะครับ

2. ปรับสัดส่วนลงทุนในหุ้นมากขึ้นผ่าน “Employee’s Choice”

กองทุนสำรองเลี้ยงชีพ ของบางบริษัท ฯ เป็นแบบ Employee’s Choice ครับ พูดง่าย ๆ ก็คือ สามารถเลือกแผนการลงทุนได้ว่าจะ ให้มีสัดส่วนของสินทรัพย์ลงทุนเท่าไหร่บ้าง เช่น รับความเสี่ยงได้น้อย ก็อาจจะเลือกแผนที่ปลอดภัยหน่อย อย่างแผน เลือกลงทุนในหุ้น 20% ที่เหลือ 80% จะลงทุนในตราสารมีความเสี่ยงต่ำ เช่น ตราสารหนี้ครับ

ในทางกลับกัน หากรับความเสี่ยงได้สูง (คนที่อายุยังน้อย หรือว่าคนที่เน้นลงทุนระยะยาว เพื่อหวังผลตอบแทนที่สูงมากขึ้น) ก็สามารถเลือกสัดส่วนการลงทุนแบบหุ้น 50-60% ขึ้นไปได้ครับ

“แต่น่าเสียครับ ยังมีหลายคนเลยที่ไม่ทราบว่า กองทุนสำรองเลี้ยงชีพที่ตนเองถืออยู่นั้น ปรับสัดส่วนการลงทุนได้ระหว่างทาง (ถึงบางคนจะทราบ แต่ก็ไม่ได้สนใจก็มีนะครับ)”

การเลือกสัดส่วนสินทรัพย์ที่เหมาะสมนั้น จะทำให้การลงทุนระยะยาวได้ผลดีมาก ๆ สมมติว่า เราต้องการเก็บเงิน 5 ล้านบาท ด้วยเงินลงทุน 10,000 บาททุกเดือน หากเราลงทุนได้ผลตอบแทน 3% จะต้องใช้เวลาถึง 324 เดือน หรือ 27 ปีเลยทีเดียว ซึ่งอาจจะไม่ตอบโจทย์นัก

แต่ว่าหากเราปรับสัดส่วนให้มีหุ้นในแผนการลงทุนให้มากขึ้นแล้วได้ผลตอบแทนที่ 5% จะใช้เวลาเพียงแค่ 270 เดือน หรือ 22 ปี เท่านั้นเองครับ หรือว่าเร็วกว่าเดิมประมาณ 5 ปีเลยครับ

จากตารางแสดงให้เห็นถึงประเด็นที่น่าสนใจอยู่ 2 ประเด็นครับ

1. คนที่อายุยังน้อยหรือว่าอายุไม่เกิน 30 ปี ส่วนใหญ่ไม่เลือกแผนที่หุ้นเลย ทั้ง ๆ ที่สามารถที่จะรับความเสี่ยงได้มากกว่าคนที่มีอายุ 30 ปีขึ้น ประเด็นนี้น่าจะเกิดจากการที่ไม่ทราบสิทธิ์ในการปรับสัดส่วนของ กองทุนสำรองเลี้ยงชีพนั้นเองครับ ซึ่งต้องบอกว่าน่าเสียดายมาก ๆ เพราะว่าการลงทุนในสินทรัพย์เสี่ยงตั้งแต่อายุน้อย ๆ จะทำให้เรามีโอกาสได้ผลตอบแทนที่ดีมากกว่าคนที่มีอายุมาก ๆ แล้วหรือว่ามีภาระในการใช้จ่ายมากขึ้นครับ
2. คนส่วนใหญ่จะยังคงเลือกการลงทุนในสินทรัพย์อย่างหุ้นในสัดส่วนที่มีไม่มากนัก คืออยู่ที่ ต่ำกว่า 30% และไม่เกิน 60% ที่เป็นอย่างนี้ก็น่าจะเพราะว่าเกิดจากความไม่เข้าใจถึงเรื่องการลงทุน และไม่ได้รับคำแนะนำที่ถูกต้องในกาวางแผนการลงทุนกับกองทุนสำรองเลี้ยงชีพที่ดีนั้นเองครับ ผมเชื่อว่าถ้าหากเราทราบดีว่าการลงทุนระยะยาวจะช่วยลดความเสี่ยงลงได้ ก็น่าจะมีคนเพิ่มสัดส่วนการลงทุนในหุ้นเพิ่มมากขึ้นครับ

หากเราสามารถเลือกการลงทุนที่เหมาะสมกับเราได้ ก็ควรที่จะศึกษา และเลือกแผนที่เหมาะสม ไม่ใช่แต่เพียงรักษาสิทธิ์ แต่เป็นการเพิ่มเงินสะสมของให้เพียงพอต่ออนาคตด้วย หรือถ้าใครอยากได้สัดส่วนการลงทุนที่เหมาะสม ทางบลจ. ที่เป็นผู้ดูแลกองทุนสำรองเลี้ยงชีพ จะมีแบบประเมินความเสี่ยงให้เราทำ หากทำเสร็จเราก็จะรู้ทันทีครับว่า เราเหมาะกับแผนแบบไหน

หากใครที่คิดจะเปลี่ยนงานในระหว่างออมใน PVD อย่าลืมนะครับว่า “เราสามารถย้ายเงินจากกองทุนที่ทำงานเดิมไปที่ทำงานใหม่ได้ด้วย !!” เพื่อให้เราได้ออมอย่างต่อเนื่องไป

คราวนี้เมื่อเราทราบแล้วว่า อัตราเงินที่สมทบไป สัดส่วนการลงทุน และ หากมีระยะเวลาในการสะสมเงินกองทุนสำรองเลี้ยงชีพได้นาน มีผลต่อเงินล้านที่จะมาได้เร็วขึ้นดังนั้น พี่หมอจะขอยกตัวอย่างสัก 2 ตัวอย่างให้ดูเพื่อเปรียบเทียบกันแบบชัดไปเลยนะครับ ว่ามันเร็วขึ้น และได้เงินล้านจริง ๆ 

ตัวอย่างที่ 1  : มนุษย์เงินเดือนจบใหม่ รายได้เริ่มต้น 15,000 บาท(ผลตอบแทนจากการลงทุนที่ 6% ด้วยแผนเสี่ยงปานกลาง)

ตาราง การสะสมเงินใน กองทุนสำรองเลี้ยงชีพ (อัตราผลตอบแทนสมมติที่ 6%)

สมมติว่า เริ่มต้นทำงานและ สะสมเงินกับกองทุนสำรองเลี้ยงชีพ ตั้งแต่เรียนจบอายุ 23 ปี และมีการสะสมเงินในอัตราที่ 15% (เต็ม Max) นายจ้างให้อีก 5% ทั้งนี้ยังได้ และหากเราตั้งใจทำงานได้เงินเดือนที่เพิ่มมากขึ้นปีละประมาณ 5%

เราจะมีเงินล้านได้ในตอนที่อายุ 37 แบบไม่รู้ตัว และหากเราทำแบบนี้ไปเรื่อย ๆ เราจะมีเงินประมาณ 8.6 ล้าน ณ วันเกษียณที่อายุ 60 ครับ

ตัวอย่างที่ 2  : มนุษย์เงินเดือนจบใหม่ รายได้เริ่มต้น 15,000 บาท(ผลตอบแทนจากการลงทุนที่ 10%* ด้วยแผนเสี่ยงสูง Employee’s choice) *เท่ากับอัตราผลตอบแทนย้อนหลังของดัชนีหุ้นไทย

ตาราง การสะสมเงินใน กองทุนสำรองเลี้ยงชีพ (อัตราผลตอบแทนสมมติที่ 10%)

เราก็จะมีเงินล้านแรกจากกองทุนสำรองเลี้ยงชีพเร็วขึ้นไปอีกประมาณ 2-3 ปีเลยครับ แต่ว่าถ้าลงทุนแบบนี้ไปเรื่อย ๆ เราจะมีเงินประมาณ 18.4 ล้าน ณ วันเกษียณที่อายุ 60 ครับ หรือมากกว่าเดิมแค่เกือบ 10 ล้านเลยนะครับ!!

และถ้าหากเรามีเงินเหลือไปลงทุนในสินทรัพย์อื่น ๆ เช่น LTF/RMF หรือว่า กองทุนรวม ที่เราพอจะเก็บออมเพิ่ม หรือว่าลงทุนเพิ่มขึ้นก็จะมีเงินล้านได้เร็วขึ้นไปอีกครับ

หมายเหตุ

* ผลตอบแทนสมมตินั้นจะเท่ากันทุก ๆ ปี ซึ่งในความเป็นจริงของการลงทุนนั้น ผลตอบแทนที่ได้ในแต่ละปีจะไม่เท่ากัน แต่ถ้าลงทุนระยะยาว ๆ ผลตอบแทนที่เกิดขึ้นจะใกล้เคียงกับค่าเฉลี่ยที่เราคาดหวังไว้ได้มากขึ้น

** ทั้งนี้ที่ผลตอบแทนจากกองทุนสำรองเลี้ยงชีพสูงขนาดนี้ก็เพราะว่า การลงทุนในหุ้นนั้น เป็นหนึ่งในสินทรัพย์ที่ให้ผลตอบแทนสูงที่สุดในระยะยาวนั่นเองครับ จากตัวอย่างผลตอบแทนย้อนหลัง 10 ปี(2006-2016) ของดัชนีตลาดหลักทรัพย์ประเทศไทย หรือว่า SET TR (ผลตอบแทนที่รวมกำไร และ เงินปันผลจากหุ้นแล้ว) จะให้ผลตอบแทนอยู่ที่ประมาณ 10-12% ต่อปี แน่นอนครับว่าจะทำให้ให้เงินของเรางอกเงยเร็วอย่างแน่นอน แต่ก็ต้องแลกมาด้วยความเสี่ยงที่ค่อนข้างสูงครับ คือ มีโอกาสขาดทุนได้

แต่ว่า !! (หลายแต่เหลือเกิน) “การลงทุนระยะยาว ๆ จะช่วยลดความผันผวนลงครับ ยิ่งลงทุนนานเท่าไหร่ โอกาสขาดทุนก็ยิ่งลดลงไปครับ”

จากภาพกราฟแท่งสีเทาคือตัวแทนของการจัดพอร์ตการลงทุนแบบ หุ้น 50%: ตราสารหนี้ 50%
จะเห็นได้ว่าภายใน 5 ปีก็ไม่ขาดทุนแล้ว

แต่หากเราลงทุนในหุ้นเพียงอย่างเดียว จะเห็นได้ว่ากราฟสีส้มที่อยู่ริมซ้าย จะต้องลงทุนถึง 20 ปี จึงจะพบว่าไม่มีโอกาสในการขาดทุนเลย แม้จะใช้เวลานานกว่าแต่ผลตอบแทนที่ได้รับก็มีโอกาสสูงกว่าเช่นกัน

ดังนั้น หากใครเพิ่งเริ่มต้นทำงานใหม่ ๆ แล้วละก็ ผมแนะนำว่า ให้เริ่มต้นออมให้ไว เริ่มต้นลงทุนให้เร็วที่สุด เพราะว่าสิ่งหนึ่งที่คนเริ่มทำงานมี แต่คนที่ทำงานมาสักพักไม่มี หรือว่ามีน้อยลง คือ “เวลา” นั่นเองครับ ใครที่เริ่มต้นไว้จะได้เปรียบ เพราะว่าลงทุนระยะยาวโอกาสขาดทุนแถบจะไม่มี หรือว่ามีน้อยมากนั่นเอง และการเริ่มต้นไวก็ทำให้เราออมเงินต่อเดือนไม่มาก เมื่อเทียบกับคนที่เริ่มช้ากว่าครับ

ที่สำคัญที่สุดก็คือ การได้เริ่มต้น ศึกษาเรื่องการเงินการลงทุน ถ้าเรามีความรู้เรื่องเงิน เราย่อมที่จะสร้างอิสรภาพทางการเงินที่เป็นความฝันของทุก ๆ คนได้เร็วมากขึ้นไปด้วยครับ

สุดท้ายนี้ผมขอฝาก Tips การลงทุนในกองทุนสำรองเลี้ยงชีพไว้ให้ก่อนจากกัน 4 ข้อดังนี้ครับ

1. เริ่มต้นออมให้ไว เพราะว่าความเสี่ยงจะลดลง มีโอกาสได้ผลตอบแทนที่ดี บรรลุความฝันได้เร็ว
2. อยู่ในกองทุนให้นานต่อเนื่อง ซึ่งจะช่วยเรื่องของภาษี และ มีเงินสะสมเพิ่มพูนมากขึ้น
3. ปรับพอร์ตกองทุนสำรองเลี้ยงชีพให้เหมาะสมกับช่วงอายุ ใครอายุน้อย ๆ ปรับให้เสี่ยงขึ้นได้ โดยไม่ต้องกังวลว่าเราจะขาดทุน เพราะว่ายิ่งลงทุนระยะยาวความเสี่ยงยิ่งลดลง
4. สะสมเงินในกองทุนสำรองเลี้ยงชีพด้วยอัตราที่สูงมากขึ้น ซึ่งจะช่วยให้เรามีเงินเก็บออมมากขึ้นไปในตัว ยิ่งบริษัท ฯ ไหนให้เงินสมทบสูง ๆ นี่ยิ่งเห็นผลชัดเจนมากในระยะสั้น ๆ ครับ

อย่าลืมนะครับ ท่องไว้เลยว่า

“เริ่มออมให้ไว ออมให้นาน สะสมให้มาก เข้าใจสิทธิ์ PVD มีเงินล้านได้ไม่ยากเลยครับ”

หลาย ๆ ท่าน คงจะทราบแล้วนะครับว่า จะทำอย่างไรให้กองทุนสำรองเลี้ยงชีพนั้น งอกเงย จนพอที่จะเป็นตัวช่วยให้เก็บเงินล้านได้ และสามารถใช้ชีวิตหลังเกษียณได้อย่างมีความสุข วันนี้ลาไปก่อน สวัสดีครับ

สวัสดีครับ นักลงทุนทุกท่าน กลับมาพบกันกับผมหมอนัท คลินิกกองทุนกันอีกครั้ง พักนี้รู้สึกว่าจะเจอกันบ่อยพอสมควรนะครับ ในช่วงปลายปีแบบนี้ ก็อย่าเพิ่งเบื่อผมไปซะก่อนรับรองว่ามีความรู้ดีๆ ที่จะนำมาฝากให้กับนักลงทุนแน่ๆ ครับ

ผมมักจะเจอนักลงทุนที่เพิ่งเริ่มต้นกับกองทุน LTF มาโพสต์คำถามในกลุ่ม Facebook ด้านการลงทุนต่างๆ เสมอว่า “เพิ่งเริ่มที่จะลงทุนกับกองทุน LTF แล้วไม่รู้ว่าจะเลือกกองทุนแบบไหนดี ต้องดูอะไรบ้าง” ซึ่งผมเองก็เข้าใจดี เนื่องจากผมเองก็เคยเป็นมาก่อนเหมือนกันในช่วงที่เพิ่งจะเริ่มต้นลงทุนกับกองทุนรวม และกองทุน LTF ครับ

บางกองทุนเองก็มีชื่อคล้ายๆ กัน แต่แท้จริงแล้วมีการลงทุนที่แตกต่างกันพอสมควร หรือบางกองทุนมีเงินปันผล บางกองทุนไม่มี ดังนั้น จุดประสงค์ของกองทุนที่นักลงทุนเองเลือกเพื่อลงทุนก็จะค่อนข้างต่างกัน

นอกจากนี้ยังมีรายละเอียดมากมายที่นักลงทุนเองก็ต้องทราบ และเข้าใจอย่างถ่องแท้ก่อนที่จะลงทุนกับกองทุนนั้นๆ ครับ หากยังไม่เข้าใจ หรือว่ามีบางประเด็นที่ยังสงสัย ผมคงต้องบอกตรงๆ กับนักลงทุนในกองทุนรวมทุกท่านว่า อย่าเพิ่งที่จะลงทุนกับกองทุนนั้นๆ ครับ เนื่องจากความเสี่ยงที่สูงที่สุดในการลงทุนก็คือ การลงทุนในสิ่งที่ยังไม่ทราบ หรือรู้จักมันดีพอ

ดังนั้น วันนี้ผมจะเล่าให้ฟังถึงการอ่านข้อมูลของกองทุน และจุดสำคัญที่ต้องดู ก่อนที่จะเลือกลงทุนกับกองทุน LTF กันครับ รวมถึงมาดูตัวอย่างกองทุน LTF ที่มีสไตล์การลงทุนที่แตกต่างกัน ถึงแม้ว่าจะมีส่วนที่คล้ายกันก็ตามครับ

1. เราลงทุนกับ LTF เท่าไหร่

อันนี้คงต้องคำนวณอย่างถูกต้องเสียก่อน ไม่งั้นจะมีปัญหาตามมาค่อนข้างเยอะทีเดียวครับ เพราะว่าการซื้อเกินส่วนที่เกินนั้น ไม่สามารถที่จะนำไปลดหย่อนได้ นอกจากนั้น กำไรจากการขายกองทุน LTF ในส่วนที่เกินก็จะต้องนำมารวมเป็นรายได้เพื่อเสียภาษีอีกด้วยครับ ยุ่งยากพอสมควรเลย

2. กองทุนเก่า ให้ดูผลตอบแทนย้อนหลังในระยะ 3-5 ปี เป็นอย่างน้อย

ในกรณีที่กองทุนยังเปิดมาได้ไม่นาน ผมเองก็อยากให้ดูที่ผลตอบแทนย้อนหลังของกองทุนที่นานที่สุดเท่าที่จะเป็นไปได้ครับ เพื่อให้เห็นการทำงานของกองทุนที่เราจะเลือกลงทุนด้วยว่า ทำผลตอบแทนได้ดี หรือไม่ อย่างไร

ส่วนการเลือกกองทุน IPO หรือว่ากองทุนออกใหม่นั้นไม่มีประวัติ หรือว่าผลตอบแทนย้อนหลังมาให้กับนักลงทุนได้เห็น ดังนั้น สิ่งที่จะทำได้ก็คือ การดูกองทุนอื่นๆ ที่มีมาก่อนของ บลจ. นั้นๆ ว่ากองทุนส่วนใหญ่ให้ผลตอบแทนที่ดีต่อเนื่องหรือไม่

3. เข้าใจกองทุนและเลือกกองทุนให้เหมาะกับตนเอง

นักลงทุนส่วนใหญ่จะไม่ค่อยทำความเข้าใจว่ากองทุนที่ตนเองจะไปลงทุนนั้น มีสไตล์การลงทุนเป็นอย่างไร และลงทุนกับอะไรบ้าง แนวคิดการลงทุนเป็นอย่างไร ซึ่งสิ่งเหล่านี้ผมคิดว่าเป็นเรื่องสำคัญลำดับต้นๆ ของการลงทุนในกองทุนรวมเลยก็ว่าได้ครับ ทั้งนี้เพราะว่า สไตล์ที่ต่างกัน จะมีผลต่อเนื่องกับผลตอบแทนนั่นเองครับ

ผมยกตัวอย่างง่ายๆ หากเราเลือกกองทุน LTF ที่ไปลงทนในหุ้นขนาดใหญ่ ส่วนใหญ่ผลตอบแทนที่เกิดขึ้นนั้น ความผันผวนก็จะไม่สูงมากนัก ดังนั้น ผลตอบแทนที่ได้ก็มีโอกาสที่จะได้น้อยกว่ากองทุน LTF ที่มีหุ้นเล็กๆ หรือว่าหุ้นที่กำลังเติบโตนั่นเองครับ

แต่ถ้าหากนักลงทุนรักที่จะถือกองทุนหุ้นเล็ก ก็อาจจะต้องเตรียมตัว เตรียมใจเรื่องของความเสี่ยงในระหว่างการลงทุนที่จะมากกว่ากองทุนหุ้นทั่วไป หรือกองทุนหุ้นที่ลงทุนในหุ้นขนาดใหญ่ครับ แน่นอนว่าอาจจะต้องมีการถือครองกองทุนยาวนานมากขึ้น ก็จะช่วยลดความเสี่ยงลงได้ และถ้าเข้าใจเรื่องของความเสี่ยง และระยะเวลาแบบนี้แล้วละก็ นักลงทุนเองก็จะสามารถลงทุนกับกองทุนในรูปแบบต่าง ๆ ได้อย่างสบายใจมากขึ้นครับ

4. ตรวจสอบค่าธรรมเนียมก่อนลงทุน

ผมเองอยากให้นักลงทุนเองตรวจสอบค่าธรรมเนียมก่อนการลงทุนทุกครั้งครับ ไม่ว่าจะเป็นค่าธรรมเนียมในการซื้อหรือว่าขายกองทุนเอง ก็จะมีผลต่อการเงินที่จะนำไปลดหย่อนภาษี เพราะว่าหากกองทุนมีค่าธรรมเนียมในการซื้อ ส่วนที่ลดหย่อนภาษีได้นั้น คือเงินส่วนที่ลงทุนจริง เช่น ลงทุนด้วยเงิน 5,000 บาท แต่กองทุนมีการเก็บค่าธรรมเนียมในการซื้อ-ขาย 1% ก็หมายความว่า ยอดเงินที่สามารถนำไปลดหย่อนภาษีได้คือ 4,950 บาท และในส่วนค่าธรรมเนียมในการบริหารจัดการเองก็ควรที่จะไม่สูงมาก หรืออย่างน้อย ๆ ก็ต้องได้ผลตอบแทนที่คุ้มค่ากับการที่เราจ่ายค่าธรรมเนียมไปครับ

คราวนี้เรามาดูกองทุนตัวอย่างกันบ้างว่ามีกองทุนอะไรบ้าง และมีความแตกต่างกันอย่างไรครับ เพื่อให้นักลงทุนได้เห็นภาพมากขึ้นไปด้วยว่า สไตล์การลงทุน และผลตอบแทนของแต่ละกองทุนเป็นอย่างไร และเราเหมาะกับกองทุนแบบไหนกันครับ

KFLTFA50-D

เริ่มที่กองทุนแรกกันครับ ช่วงนี้จะได้ยินชื่อกองทุนนี้บ่อยๆ เพราะเป็น LTF ที่ให้ผลตอบแทนย้อนหลังสูงสุดเป็นอันดับ 1 จาก Morningstar Thailandเมื่อสิ้นเดือนตุลาคมที่ผ่านมา แนวคิดการลงทุน หรือว่าสไตล์การลงทุนของกองทุนนี้ก็คือ เป็นกองทุนเน้นลงทุนกับหุ้น 50 ตัวแรก ซึ่งถือว่าเป็นการลงทุนหุ้นขนาดใหญ่ในรูปแบบเชิงรุก เพื่อโอกาสสร้างผลตอบแทนที่เหนือกว่ากองทุนแบบ Passive Fund ทั่วไป ไม่ยึดติดดัชนี เพื่อหาผลตอบแทนที่สูงกว่าตลาด หรือพูดง่าย ๆ ว่ากองทุนนี้ เป็นกองทุน Active Fund ครับ ถึงแม้ว่าจะมี 50 ต่อท้ายคล้ายกับกองทุน SET50 อื่นๆ

โดยจะไม่ได้ลงทุนในหุ้น 50 ตัวใน SET50 ตามสัดส่วนของดัชนี แต่ะเน้นการลงทุนในหุ้นขนาดใหญ่ที่ผ่านการคัดเลือก โดยลงทุนใน SET50 ประมาณ 70-100% กองทุนมีนโยบายการจ่ายเงินปันผล ซึ่งตั้งแต่จัดตั้งกองทุนถึงปัจจุบัน กองทุนมีการจ่ายเงินปันผลทั้งสิ้น 11 ครั้ง คิดเป็นจำนวนเงิน 5.68 บาท ไปแล้วครับ และได้ดาวจาก Morningstar ไปถึง 4 ดาวครับ ถ้าดูผลตอบแทนยาวๆ 3-5 ปี ก็ถือว่าอยู่ในอันดับต้นๆ เช่นกัน

ที่มา บลจ.กรุงศรี  ข้อมูล ณ 31 ต.ค. 60

จากพอร์ตการลงทุนก็จะเห็นได้ว่าเป็นหุ้นขนาดใหญ่เสียเป็นส่วนใหญ่ครับ

KFLTFEQ

มาต่อกันด้วยกองทุนกองที่ 2 กันครับ เป็นกองทุนที่มีสไตล์อีกแบบคือ หาหุ้นที่มีการเติบโตสูง โดยเฟ้นหาบริษัทในทุกอุตสาหกรรม ทุกขนาดที่มีโอกาสเติบโตสูงกว่าตลาด ซึ่งมักจะมีลักษณะดังต่อไปนี้ครับ

1. ต้องเป็นผู้นำในธุรกิจ หรือ กลุ่มอุตสาหกรรมนั้นๆ 

2.ต้องมีโอกาสทางธุรกิจที่แข็งแกร่ง 

3.ต้องมีศักยภาพในการทำกำไรสูงอีกด้วยครับ

ดังนั้น หากนักลงทุนชอบหุ้นที่มีการเติบโตสูงๆ กองทุนนี้ก็นับว่าเป็นทางเลือกที่น่าสนใจครับ ซึ่งหากกองทุนเลือกหุ้นได้ถูกต้อง ถูกจังหวะแล้วละก็ ผลตอบแทนไม่ต้องพูดถึงครับ ก้าวกระโดดอย่างแน่นอน อย่างถ้าดูย้อนหลัง 1 ปี ณ 31 ตุลาคมที่ผ่านมา ก็ให้ผลตอบแทนสูงสุดเป็นอันดับ 2 ในกลุ่ม LTF ครับ

ที่มา บลจ.กรุงศรี  ข้อมูล ณ 31 ต.ค. 60

เหตุนี้จึงทำให้กองทุนนี้เองได้รับดาวจาก Morningstar ไปถึง 4 ดาวด้วยเช่นกันครับ

KFLTFSM-D

ส่วนกองทุนสุดท้ายนี้ ถือว่าเป็นกองทุนยอดฮิตที่แต่ละ บลจ. ทยอยออกมากันเยอะมากขึ้นครับ นั่นก็คือ กองทุนที่เน้นการลงทุนในหุ้นขนาดเล็ก-ขนาดกลางนั่นเองครับ ซึ่งกองทุนนี้จะเน้นหุ้นที่มีโอกาสสร้างผลตอบแทนสูง โดยคัดเลือกหุ้นรายตัวที่มีฐานะการเงินแข็งแกร่ง มีศักยภาพเติบโตดี หากมีกองทุนนี้อยู่ในพอร์ต ก็จะช่วยลดการยึดติดจากหุ้นขนาดใหญ่ที่เคลื่อนไหวไปตามสภาวะตลาดครับ

ดังนั้น นอกจากมีลุ้นเรื่องผลตอบแทนที่ดีแล้ว ยังได้เรื่องของการกระจายความเสี่ยงไปอีกทางด้วยครับ เหมาะกับคนที่มี LTF ที่เน้นลงทุนหุ้นใหญ่อยู่แล้ว และเหมาะกับคนที่ได้อยากเงินปันผลออกมาใช้ระหว่างการลงทุนระยะยาวอีกด้วยครับ

ที่มา บลจ.กรุงศรี  ข้อมูล ณ 31 ต.ค. 60

ทั้ง 3 กองทุนในปีนี้ ผมถือว่าทำได้ค่อนข้างดีครับ โดยทำผลตอบแทนชนะ SET TR อยู่ค่อนข้างมาก โดยเฉพาะกองทุน KFLTFSM-Dทำผลตอบแทนได้เป็นอันดับ 1 ในกลุ่มกองทุนหุ้นเล็กด้วยกัน และทำผลตอบแทนได้สูงกว่า SET TR อยู่เกือบเท่าตัวเลยละครับ

SET Total Return Index +14.49% (as of 1/11/17)

ก่อนจะจากกันไป ผมมีเคล็ดแต่ไม่ลับใหักับนักลงทุนทุกคน นั่นก็คือ นักลงทุนเองก็ควรที่จะเลือกกองทุน LTF เพื่อลงทุนจริงไม่ควรเกิน 3 กองทุน 

ถ้าอยากจะกระจายความเสี่ยง ผมคิดว่านักลงทุนควรมองหากองทุนที่มีความแตกต่างกันในเรื่องของสไตล์การลงทุน และแนวคิดการคัดเลือกหุ้นในกองทุนครับ เช่น มีกองทุนหุ้นใหญ่ + กองทุนหุ้นเล็ก + กองทุนหุ้นเติบโต หรือจะแนวทางการลงทุนอื่นๆ ร่วมด้วยก็ได้ เช่น Passive Fund หรือกองทุนอ้างอิงดัชนีที่ผลตอบแทนจะขึ้นลงตามดัชนี และมีค่าธรรมเนียมค่อนข้างถูก เพื่อให้พอร์ตการลงทุนมีการกระจายไปในหุ้นหลายๆ กลุ่มครับ หรือจะเลือก LTF ที่มีนโยบายแบบเปิดกว้างยืดหยุ่น ลงทุนในหุ้นได้หลากหลายกลุ่มก็น่าสนใจครับ

ดังนั้น ผมอยากให้นักลงทุนตั้งใจ และตัดสินใจเลือกกองทุนที่ให้ผลตอบแทนสม่ำเสมอ และเข้าใจแนวทางการลงทุนของกองทุนนั้นๆ เป็นอย่างดี เพื่อจะได้ลงทุนได้อย่างสบายไป และไม่ต้องไปถือกองทุน LTF ให้มากมายวุ่นวายหลายกองทุนเกินไป เพราะว่ามันยากในการบริหารจัดการแถมอาจไม่ช่วยให้ได้ผลตอบแทนที่กว่าด้วยครับ

สุดท้ายนี้ขอให้นักลงทุนทุกท่าน โชคดีในการซื้อกองทุน LTF ในช่วงปลายปีแบบนี้นะครับ สวัสดีครับ

บทความนี้เป็น Advertorial